Esta semana: un día, un resumen del verano. El lunes ya empiezo con el día a día.
El verano de Amazon
📈 Resultados trimestrales. Crece 13% en ingresos en Q2 hasta 167.700M$, superando previsiones de analistas, pero cae un 6% por la prevision de beneficio operativo para Q3 (15.500M$-20.500M$) ya que está por debajo de lo esperado.
AWS sube 17,5% a 30.900M$ con la nube limitada por la capacidad de los centros de datos y un backlog creciendo al 25%. 👉 En el mercadillo dirían “Me lo quitan de las manos“
La publicidad crece 23% a 15.700M$ (👉1234TTD es quien lo sufre en carnes) y los servicios de suscripción un 12%.
👉 Con Amazon yo nunca me preocuparía del beneficio operativo, ya sabes su filosofía: los beneficios, para el futuro, nunca para el presente.
🤖 La posición en la IA:
🇨🇳💻 Retroceso (de IA) en China: Cierra su laboratorio de IA de AWS en Shanghái, uniéndose a Microsoft, IBM y otras tecnológicas de EE.UU. que reducen I+D en el país. 👉 China ha sido a la vez proveedor y gran mercado, solo Apple ha conseguido funcionar en ambas dimensiones, el resto salieron por piernas con la guerra fría tecnológica.
🤖☁️ Amazon integra modelos de OpenAI en AWS: Ofrecerá los nuevos modelos open-weight gpt-oss en Bedrock y SageMaker, marcando la primera vez que los clientes de AWS acceden a tecnología de OpenAI. 👉 Recuerda que Amazon juega a ser neutral en cuanto a la IA desde los centros de datos, pero a la vez tiene sus fichas apostando en Anthropic. Lo que Microsoft en los 80 llamaba Multiple Bets.
🗣️📱 Alexa+ impresiona… pero falla en lo básico: Pruebas iniciales muestran que es divertida y gestiona bien peticiones con varios pasos, aunque sigue siendo inestable, con errores y peor en tareas simples que la Alexa original. 👉 Todos los que tenían un asistente con tecnología de 2018-20 (Siri, Alexa… ) están sufriendo para añadir la nueva ola de IA generativa, y no hablemos de los de 2015 (Watson).
📰🤝 Amazon cierra acuerdo con el NYT: Pagará entre 20M$ y 25M$ anuales para usar su contenido en plataformas y modelos de IA, casi el 1% de los ingresos previstos del diario en 2024. 👉 Hay que hablar de esto, porque esta ventana de oportunidad se va a acabar; espero que hayan firmado contratos largos.
🇺🇸 Relación con Trump y EE.UU.
🏛️☁️ AWS ofrece descuentos millonarios al gobierno de EEUU, hasta 1.000M$ para agencias federales en adopción de nube, modernización y formación hasta 2028. 👉 Una vez que estás bien integrado en una administración o una gran empresa, no te quitan ni con agua caliente (que se lo digan a SAP).
El resto de sus apuestas
🛰️🚀 Kuiper suma 24 satélites más: Amazon lanzó con SpaceX su nueva tanda, alcanzando 102 satélites en órbita tras retrasos por el clima. 👉 Starlink también suele enviar unos 24 por cada lanzamiento, pero tiene en orbita más de 9.000 satélites.
El resto de la industria:
Intel:
📉 Cancela fábricas en Alemania y Polonia, recorta plantilla en un 15%, traslada operaciones a Asia y evalúa abandonar la fabricación avanzada si no consigue clientes para su proceso 14A.
🏗️ Además, planea escindir su división Network & Edge, y enfrenta problemas técnicos graves: solo un 10% de sus chips Panther Lake cumplen con los estándares.
Hay que estar muy mal para decir esto: “Solo podemos desplegar la tecnología de última generación si hay clientes nuevos que aseguren demanda.”
🇨🇳🔥 Y en plena tormenta política, Trump exige la dimisión del nuevo CEO Lip-Bu Tan por supuestos conflictos de interés con China, mientras el directivo busca defender su posición y negociar con el Gobierno.
💸 SoftBank invierte 2.000M$ en Intel. Una de las ventajas que normalmente no se ve en la recompra de acciones, es que puedes hacer ampliaciones de capital sin aumentar la dilución.
🇺🇸 Y el Gobierno de EE.UU. quiere convertir su ayuda del CHIPS Act (subsidios de la administración Biden) en una participación del 10%, sin asiento en el consejo pero con implicaciones estratégicas enormes. Esto hay que tocarlo en un artículo en detalle la semana que viene.
Reddit:
🔍 Quiere ser un buscador. Su motor de búsqueda ya atrae a 70M de usuarios únicos semanales, y la nueva herramienta Reddit Answers, impulsada por IA, suma 6M de usuarios a la semana. 👉 1) su info construida por usuarios es diferencial, por eso 2) los buscadores confían en su información, así que su estrategia es competir contra ellos. Es necesario pero veremos si es suficiente
💸 Pausa su plan de subreddits de pago para priorizar la expansión internacional.
TSMC:
🔒 Taiwán arresta a ex empleados de TSMC por robo tecnológico
acusados de sustraer secretos de la tecnología de 2nm. Rápidamente, la empresa ha despedido a varios trabajadores por acceder sin autorización a información sensible, y ha reconoció haber detectado “actividades no autorizadas”.
🌍 Taiwan confirma que la empresa no pagará aranceles del 100% en EE. UU. gracias a sus nuevas plantas en territorio estadounidense (aunque sean de tecnología de hace unos años)
👉 Los chips de última generación son clave en el futuro geopolítico. Es la defensa de Taiwan frente a China. EE.UU. no quiere depender tanto de una situación de equilibrio inestable y China quiere independizarse. Este es el tablero de juego.
Roblox:
🎮 Roblox refuerza su seguridad y sigue creciendo. La plataforma requiere que los adolescentes “demuestren“ su edad (scan facial o documento de identidad) si quieren no ser supervisados por la plataforma.
📈 En el Q2, alcanzó 111.8M de usuarios activos diarios (+41% interanual) y 27.4B de horas de juego (+58%), impulsado por el éxito del juego Grow a Garden.
🧠💥 Arm ficha al exdirector de chips de IA de Amazon, Rami Sinno, para lanzar sus propios procesadores. Rami arquitecto clave detrás de Trainium e Inferentia, es parte de la estrategia de ARM para diseñar chips propios y no limitarse a licenciar diseños.
👉 Veremos si sus clientes no ven con recelo este movimiento ya que los chips de ARM “competirían” con los de los clientes. Arm seguro que ha pensado en como limitarlo, porque si no es un empujón a la alternativa de código abierto (RISC-V), y quien más ganaría sería China.
🎨 Canva: lanza una compra de acciones de empleados con nueva valoración de 42.000M$, un 30% más que los 32.000M$ de 2024; reporta más de 3.300M$ en ventas anualizadas y supera los 240M de usuarios activos mensuales.
👉 Deja entrar a nuevos inversores, sin hacer ampliación de capital, solo para que los empleados puedan vender sus acciones. Un paso más para su salida a bolsa.
🏗️ Oracle afronta un reto colosal: tendrá que invertir decenas de miles de millones en centros de datos, como parte de su éxito en esta ola de computación en la nube. 👉 Recuerda que en 2008, Larry Ellisson decía que la nube era un completo galimatías… Mucho han mejorado las cosas para Oracle en los últimos años y nadie lo esperaba.
📕 Hablando de mi libro:
”Las cinco mentiras de Silicon Valley”
Una de las cosas que más me escriben los lectores del libro es la re-definición de éxito sobre la que hablo en el libro después de darme de cabezazos contra la narrativa de éxito de las startups.
Y esta nueva concepción del éxito es de lo que más orgulloso estoy.
Aunque no te voy a mentir, toca trabajarlo todos los días.
🧠 Sobre el libro, recuerda:
Lo puedes comprar aquí y en las librerías más molonas.
Tienes toda la información aquí.
Deja tu reseña aquí
Patrocina la newsletter para llegar a más de 50.000 personas entre MultiVersial y Zona Mixta
Pero no cualquier persona: Las que toman las decisiones en las empresas más grandes, las que crean startups, las que lideran los principales medios de comunicación. Añade alumnado & profesorado de escuelas de negocio y profesionales con la ambición de progresar.
+ Info aquí
3. Lecturas Interesantes 📚:
🤖💰 Anthropic ya roza los 5.000M$ anuales en ingresos recurrentes. El CEO de Anthropic detalla en una entrevista cómo la empresa ha crecido hasta acercarse a los 5.000M$ en ARR, con un enfoque muy centrado en B2B (al contrario que OpenAI) contratación de talento top en IA, y equilibrio entre velocidad y seguridad en el desarrollo de sus modelos (esto lo dirán todos claro).
📈🧪 Robinhood crece como la espuma, y su CEO Vlad Tenev multiplica su patrimonio por seis hasta los 6.100M$ gracias a la nueva apuesta sobre derivados tokenizados de acciones (Portada de Forbes). Como yo soy de inversión a largo plazo, soy contrario a las apuestas (lotería de navidad incluida) y neutral con respecto a la industria cripto, Robinhood no sería la empresa que me haría sentir orgulloso.
Ayer en Zona Mixta te explicaba por qué el movimiento de Apple con la MLS (liga de fútbol / soccer en EE.UU.) desde el punto de vista de negocio estaba cojo, mientras que con la F1 puede tener todo el sentido. Artículo que perfectamente podría haber publicado en MultiVersial.
4. Producto Molón ⭐ :
Hay una herramienta en el baño que tenemos olvidada, escondida para que no se vea.
Ojo, no la tienes guardada… Simplemente quieres que no se vea porque es esencial.
Y la versión que tienes en el baño no es muy diferente de la de tus padres.
Pero también ha llegado los avances a esa pobre herramienta.
Aquí (y los productos del resto de días también)
5. MultiVersial Academy 🎓
[Las inscripciones llevan cerradas varios meses y durante septiembre voy a abrir la opción de apuntarse en este nuevo comienzo de curso] En unos días te doy más info.
Ayer te contaba la historia de un financiero que me hizo darme cuenta de que me faltaba un análisis clave en la presentación que estaba haciendo.
Una de las peores sensaciones es no estar seguro de que cubres todos los ángulos clave cuando haces una presentación a jefes, inversores etc…
Esta es una de las principales motivaciones al construir MultiVersial Academy.
Tomar buenas decisiones es caro... decidir mal te cuesta una fortuna
www.multiversial.es